فيما يلي أكبر مكالمات يوم الاثنين في وول ستريت: قام Wolfe بتخفيض تصنيف ChargePoint إلى أداء نظير من الأداء المتفوق. وقال Wolfe إنه يرى الكثير من عدم اليقين بالنسبة لـ ChargePoint. “إننا نعيد ضبط توقعاتنا للإيرادات والهامش الإجمالي حيث نرى قدرًا كبيرًا من عدم اليقين على المدى المتوسط؛ وخفض التصنيف إلى أداء نظير من أداء متفوق.” تقوم Jefferies بترقية Six Flags للشراء من الانتظار. قال Jefferies إنه متفائل بشأن اندماج الشركة مع Cedar Fair. “لقد قمنا بترقية SIX إلى الشراء من Hold نظرًا لأن اندماج FUN وSIX يزيد بشكل كبير من القيمة لحاملي SIX.” يكرر ريموند جيمس نفيديا كشراء قوي، قال ريموند جيمس إنه يتجه صعوديًا إلى أرباح نفيديا يوم الثلاثاء. “نتوقع ربعًا قويًا آخر من NVDA ونعتقد أن زيادة (وزيادة) الإيرادات بنسبة 5-10% أمر محتمل على الرغم من اتجاهات النفقات الرأسمالية السحابية المختلطة في الربع الثالث وضوابط التصدير الأخيرة في الصين.” يبدأ Stifel شركة Mach Natural Resources حيث قال Stifel إنه أمر صعودي بالنسبة لشركة النفط والغاز. “من وجهة نظرنا، تقدم MNR عرضًا استثماريًا متميزًا للغاية حيث يحصل المستثمرون على عائد أرباح رائد من أقرانهم مع السماح للإدارة بالوقت لتنفيذ إستراتيجية تجميع رأس المال وإرجاعه في أفضل حوض في منطقة الـ 48 السفلى لمتابعة تلك الإستراتيجية. “. يبدأ Wells Fargo شركة Arm حيث قال Wells ذو الوزن الزائد إنه صعودي على مخزون أشباه الموصلات. “لقد بدأنا ARM بتصنيف OW. لقد كانت شركة Arm هي المبتكر الرائد في مجال الحوسبة القائمة على RISC منذ تأسيسها في عام 1990 كمشروع مشترك يضم Acorn & Apple، ونعتقد أنها يمكن أن تستمر في الزخم بشكل جيد في المستقبل من خلال الحصول على حصة حوسبة. “يبدو أن نمو السيارات الكهربائية يتباطأ، وقد تساءل بعض المستثمرين عما إذا كان المتبنون الأوائل الأثرياء والمهتمون بالتكنولوجيا قد أصبحوا مشبعين بشكل متزايد، مع عدم وجود مستهلكين في السوق الشامل – الأمريكيون “العاديون” – حتى الآن على استعداد لتعويض الركود / شراء سيارة كهربائية. “يكرر JPMorgan شركة Apple كما قال JPMorgan ذو الوزن الزائد في مهلة iPhone معتدلة لشركة Apple.” تتبع الآن في المتوسط ما يصل إلى يومين عبر السلسلة 15، وهو انخفاض قدره يومين تقريبًا في الأسبوع الماضي، وهو ما يتماشى تقريبًا مع حجم الانخفاض في الأسبوع السابق. “تبدأ BTIG المدفوعات العالمية كما قالت BTIG إنها ترى نقطة دخول جذابة لشركة المدفوعات. ” تتيح البنية التحتية للمدفوعات العالمية لشركة GPN أكثر من 66 مليار معاملة سنويًا، وتخدم ما يقرب من 4 ملايين موقع تجاري، ونعتقد أن السهم يقدم للمستثمرين نقطة دخول جذابة للتداول بمعدل 10 أضعاف ربحية السهم المعدلة في السنة المالية 24E.” قام مورجان ستانلي بتخفيض تصنيف Chegg إلى وزن أقل من الوزن المتساوي. وقال مورجان ستانلي إنه يرى إعدادًا صعبًا لشركة التعليم. “إن تحديات LT (طويلة المدى) من منافسة GenAI تخلق فرصة أصغر لـ Chegg، مما يؤدي على الأرجح إلى مراجعات تقديرات إجماع سلبية في عامي 2024 و2025.” يقوم دويتشه بنك بترقية شركة بوينج للشراء من الانتظار وقال دويتشه إن “توقعات المراجعة تؤثر” على شركة الطيران العملاقة. “نحن نقوم بترقية Boeing للشراء (من الانتظار) وزيادة سعرنا المستهدف إلى 270 دولارًا. يوفر سعرنا المستهدف المحدث ارتفاعًا بنسبة 30٪. الأساس المنطقي للترقية لدينا بسيط: تسليم الطائرات يتسارع، ونعتقد أن هناك حجة موثوقة يمكن إثباتها بأن هذا يمكن الحفاظ على الأداء المحسن.” قامت شركة Wells Fargo بإنشاء شركة ZipRecruiter، حيث قال Wells ذو الوزن الزائد في إطلاق موقع الويب الخاص بالوظائف وأصحاب العمل إنه “في موقع جيد في مساحة كبيرة ومجزأة”. “إن الخدمة المتميزة المدعومة بالذكاء الاصطناعي والتي تتحسن باستمرار لتقديم نتائج أفضل لكل من أصحاب العمل والباحثين عن عمل تمنح ZIP ميزة تنافسية في سوق بقيمة 300 مليار دولار أمريكي يتحول عبر الإنترنت.” يقوم JPMorgan بترقية Dutch Bros إلى الوزن الزائد من المحايد. قال JPMorgan إن سلسلة القهوة لديها “سيولة قوية متاحة” لمواصلة النمو. ” شهدت شركة Dutch Bros تغييرات كبيرة في هيكل رأس المال وقاعدة المساهمين في الأشهر القليلة الماضية.” قامت Wells Fargo بتخفيض تصنيف Spectrum Brands إلى وزن متساوٍ من الوزن الزائد. قالت Wells في تخفيض تصنيفها لشركة الضروريات المنزلية إنها أقل إدانة بشأن الأساسيات. ” يتوخى SPB الحذر بشأن النصف الأول من العام، مما يشير إلى أن تجار التجزئة يعتزمون إدارة المخزون بإحكام.” يضيف Evercore ISI أداءً تكتيكيًا متفوقًا على Hewlett Packard قال Evercore إن الشركة في وضع جيد تتجه نحو تحقيق الأرباح يوم الثلاثاء. “نعتقد أن HPQ في وضع جيد للإبلاغ عن الاتجاه الصعودي لنماذج الشوارع الحالية لشهر أكتوبر-الربع الأول التي تقودها أجهزة الكمبيوتر. وستقوم HPQ بالإبلاغ عن ربحية السهم لشهر أكتوبر/تشرين الأول يوم الثلاثاء، 21 نوفمبر بعد إغلاق السوق.” يكرر JPMorgan التأكيد على أمازون كفكرة رئيسية قال JPMorgan إنها متفائلة بشأن أمازون مع اقتراب موسم العطلات. ” تحتفظ أمازون بحصة رائدة تبلغ 44.6% من التجارة الإلكترونية الأمريكية وتدخل موسم العطلات بزخم قوي من العروض الترويجية المبكرة للعطلات، وزيادة التسليم في نفس اليوم/يوم واحد (SD1D)، والبنية التحتية الإقليمية لتنفيذ الطلبات في الولايات المتحدة، والتوظيف القياسي أثناء العطلات (AMZN و استثنائية)، تشكيلة واسعة، وأسعار تنافسية.” أطلقت شركة Goldman Sachs شركة Krystal Biotech، حيث قالت شركة Goldman إنها ترى فرصة “رائعة” لشركة التكنولوجيا الحيوية. “لقد بدأنا تغطية Krystal Biotech (KRYS) بتصنيف شراء وسعر مستهدف لمدة 12 شهرًا بقيمة 160 دولارًا.” يقوم Bank of America بترقية Penn للشراء من بنك محايد قال Bank of America إنه متفائل بشأن شراكة Penn مع ESPN. “نحن نعمل على ترقية PENN Entertainment من الحياد إلى الشراء. لماذا الآن؟ نعتقد أن ESPN Bet يخلق مكافأة غير متماثلة للمخاطر، مع 1) التنزيل الأولي ونشاط التطبيق أقوى بكثير من المتوقع، 2) العروض الأولية التي تظهر الانضباط الترويجي، و 3) مستقرة أرباح الربع الثالث (راجع التقرير) كانت أفضل من المتوقع بالنسبة لأعمال الألعاب الأساسية لشركة PENN.” قام JPMorgan بتخفيض تصنيف Krispy Kreme إلى الحياد من الوزن الزائد. قام JPMorgan بتخفيض تصنيف السهم بشكل أساسي على التقييم. ” واصل سهم Krispy Kreme نمطه الواسع من تقلبات الأسهم، حيث انخفض بنسبة 3% منذ أرباح الربع الثالث من عام 23 (وبانخفاض بنسبة 7% في اليوم السابق) ولكنه لا يزال مرتفعًا بنسبة 26% تقريبًا منذ بداية العام مقابل ارتفاع بنسبة 18% لمؤشر SPX ولكنه انخفض بنسبة 11% على أساس سنوي مقابل الارتفاع. ~14% لـ SPX، على التوالي.” بدأت Citi شركة Equifax كما قالت Citi في إطلاقها لشركة الائتمان إنها لا تحظى بالتقدير الكافي. “لقد بدأنا عملية Equifax بالشراء. ومن وجهة نظرنا، فإن الإجماع يقلل من تقدير التأثير المحتمل على الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك الخاصة بـ Equifax والتي تنشأ من انتعاش سوق الرهن العقاري الأمريكي، والذي يقترب من أدنى مستوياته التي شهدناها في الأزمة المالية الكبرى.” UBS يخفض تصنيف Energizer إلى الحياد من الشراء قال UBS في خفض تصنيفه للسهم إنه يرى مخاطرة/مكافأة غير جذابة. “نحن نقوم بتخفيض تصنيف أسهم ENR إلى محايد من شراء. وحتى مع انخفاض تداول الأسهم بنسبة 10٪ خلال الأيام الأخيرة، نعتقد أن المخاطر/المكافأة لم تعد جذابة حيث يظل التقييم الحالي أعلى من التاريخ الحديث.” Stifel تطلق شركة Kosmos Energy حيث قالت Stifel في بدايتها لشركة الطاقة أن لديها تدفقًا نقديًا قويًا. “لقد بدأنا تغطية شركة Kosmos Energy بتصنيف شراء وسعر مستهدف قدره 10 دولارات أمريكية للسهم. تعد شركة Kosmos Energy شركة رائدة في مجال التنقيب والإنتاج ولديها محفظة تحسد عليها على وشك تحقيق مستويات قياسية من الإنتاج والتدفقات النقدية.” قام Bank of America بترقية شركة Vale للشراء من شركة محايدة قام Bank of America بترقية شركة المعادن والتعدين بسبب ارتفاع أسعار خام الحديد. “إن إعادة التخزين إلى جانب إنتاج خام الحديد الأضعف موسميًا من البرازيل وأستراليا من شأنه أن يدعم الربع الأول الأكثر تشددًا، ثم نرى الأسعار تنخفض تدريجيًا إلى 100 دولار بالطن بحلول الربع الرابع من عام 2024. وهذا يعزز متوسط خام الحديد لعام 2024 إلى 125 دولارًا بالطن ويدعم ترقياتنا لشركة Vale، CSN وUSIM للشراء – الأخيران خارج نطاق الإجماع. HSBC يبدأ Caterpillar كما قال HSBC في إطلاقه لشركة Caterpillar أنه يرى “رياحًا معاكسة متزايدة”. “الشركة الرائدة عالميًا في آلات البناء … لكننا نرى الأرباح تنخفض في 2024e حيث ستستغرق الفواتير المتعلقة بالبنية التحتية وقتًا طويلاً وظهور علامات التباطؤ.” اختارت BMO شيروين ويليامز كأفضل اختيار وقالت BMO إن شركة الطلاء لديها “اتجاه صعودي معقول”. نظرًا لأننا نعتقد أن تقديراتنا المتفق عليها أعلاه (والتي قمنا بتعديلها بشكل متواضع في سوق العملات اليوم فقط) لها اتجاه صعودي معقول بالنسبة لها بينما نتطلع إلى 2024/25، لا سيما فيما يتعلق بخط GM. الأسهم بشكل رئيسي على التقييم. “نحن نقوم بتخفيض تصنيف KBH إلى NEUTRAL من OUTPERFORM. الأسهم في حدود 5% من السعر المستهدف الذي لم يتغير، ولا نرى حافزًا متطورًا لزيادة PT.” بدأت شركة Melius شركة Dell كشركة شراء، بدأت شركة Melius Research شركة Dell بعملية شراء وقالت إنها طريقة “غير مكلفة” لتشغيل الذكاء الاصطناعي. “لعبة الذكاء الاصطناعي غير المكلفة تتجه نحو الدورة – ابدأ بتقييم الشراء.” قامت شركة Northcoast بتخفيض تصنيف Wingstop إلى الحياد من الشراء. قامت شركة Northcoast بتخفيض تصنيف السهم بشكل أساسي بناءً على التقييم. “لكن سعر السهم أصبح أخيرًا في رأينا. حيث يتم التداول بسعر 133 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد في بداية العام، ويتم تسعير الأسهم الآن أقل بقليل من السعر المستهدف البالغ 235 دولارًا أمريكيًا. وقد أقنع الأداء القوي المستمر من أعلى وأسفل المستثمرين بأن استراتيجية النمو الخاصة بـ Wingstop ستكون الاستمرار في تحقيق نتائج تشغيلية مقنعة.” كرر أوبنهايمر تأكيد تفوق شركة Microsoft في الأداء، وقال أوبنهايمر إن تعيين Microsoft لـ Sam Altman من OpenAI يعد فوزًا “كبيرًا”. “على الرغم من أننا لا نعتقد أن هذه القصة قد انتهت، إلا أن الرئيس التنفيذي السابق لشركة OpenAI Sam Altman والموظفين الرئيسيين هم موظفون في Microsoft في الوقت الحالي، وهو فوز كبير لـ MSFT.”
